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AXA Crédit

OFFRE PUBLIQUE DE RETRAIT VISANT LES ACTIONS AXA CREDIT NON DETENUES

PAR AXA ASSURANCE MAROC

EN VUE DE LA RADIATION DE LA COTE DAXA CREDIT

A LINITIATIVE DAXA ASSURANCE MAROC

OFFRE PUBLIQUE DE RETRAIT VISANT LES ACTIONS AXA CREDIT NON DETENUES

PAR AXA ASSURANCE MAROC

218 422 actions

PRIX PAR ACTION 310 DH

67 710 820 DH

DU 17 AU 28 JUILLET 2017 INCLUS

Organisme conseil et

coordinateur global Organisme chargé de

Organismes chargés de la

collecte des ordres

Toutes les banques et

sociétés de bourse

Evaluateur indépendant

VISA portant loi n°

1-93-212 du 21 septembre 1993 tel que modifié et complété-03 relative aux offres

publiques sur le marché boursier telle que modifiée et complétée par la loi n° 46-

07 juillet 2017, sous la référence N°VI/EM/020/2017.

2 : Offre publique de retrait

ABREVIATIONS

AGO Assemblée Générale Ordinaire

AMMC Autorité Marocaine du Marché des Capitaux APSF Association Professionnelle des Sociétés de Financement

BAM Bank Al Maghrib

BSF Bons de Sociétés de Financement

CCT Crédit Court terme

CMT Crédit Moyen terme

CMR Caisse Marocaine de Retraite

CNSS Caisse Nationale de Sécurité Sociale

CNT Centre National de Traitement

EC Etablissements conventionnés

FP Fonds Propres

IR Impôt sur le Revenu

IS Impôt sur les Sociétés

LOA

MDH Millions de dirhams

NS Non significatif

PBS Points de base

PCEC Plan Comptable des Etablissements de Crédit

PIB Produit Intérieur Brut

PNB Produit Net Bancaire

PPR Paierie Principale de la Rémunération

RN Résultat Net

ROA Return on Assets

ROE Return on Equity

SAAR

TCAM Taux de Croissance Annuel Moyen

TCN Titre de Créance Négociable

TEG Taux Effectif Global

TMIC Taux Maximum des Intérêts Conventionnels

TVA Taxe sur la Valeur Ajoutée

3 : Offre publique de retrait

DEFINITIONS

ALM Asset and Liability Management (Gestion actif-Passif) : Mode de gestion qui vise à garantir

r ses charges et/ou de rembourser les emprunts Gearing Dettes financières nettes / Fonds propres

Initiateur : AXA Assurance Maroc

Mourabaha Contrat de vente au prix de revient majoré d'une marge bénéficiaire connue et convenue entre

l'acheteur et le vendeur

La Société AXA Crédit

Valeur

Résiduelle

4 : Offre publique de retrait

SOMMAIRE

ABREVIATIONS 2

DEFINITIONS 3

SOMMAIRE 4

AVERTISSEMENT 7

PREAMBULE 8

Section I - ATTESTATIONS ET COORDONNÉES 9

I. 10

II. Le Directeur Génquotesdbs_dbs32.pdfusesText_38

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